2015年五道口金融学院《金融学综合》硕士考研大纲

　　一、考试性质　　《金融学综合》是2015年金融硕士（MOF）专业学位研究生入学统一考试的科目之一。《金融学综合》考试要力求反映金融硕士专业学位的特点，科学、公平、准确、规范地测评考生的基本素质和综合能力，选拔具有发展潜力的优秀人才入学，为国家的经济建设培养具有良好职业道德、具有较强分析与解决实际问题能力的高层次、应用型、复合型的金融专业人才。　　二、考试要求　　测试考生对于与金融学和公司财务相关的基本概念、基础理论的掌握和运用能力。　　三、考试内容　　第一部分 投资学　　1、 投资组合理论与投资组合管理　　l 风险与收益的度量　　l 风险厌恶与风险资产的资本配置　　l 优化风险投资组合与指数模型　　l 积极的投资组合管理理论　　l 投资组合业绩评估　　2、 均衡资本市场　　l 资本资产定价模型　　l 无套利定价理论　　l 有效市场假说　　l 证券收益的实证分析（包括：CAPM，APT，Fama-French三因子模型）　　3、 固定收益证券　　l 债券的价格与收益　　l 利率的期限结构　　l 利率风险管理　　l 信用风险和信用衍生产品　　4、 期权、期货与其它衍生证券　　● 期权定价理论和运用　　● 期货和互换　　● 期权、期货和互换市场　　5、 金融中介、机构　　l 资产市场类别与金融工具　　l 证券交易和监管机制　　l 金融机构（包括：共同基金、投资公司、对冲基金）　　第二部分 公司财务　　1、 财务报表分析　　● 会计报表　　● 财务比率分析　　2、 资本预算　　● 现金流与折现　　● 投资决策方法比较　　● 自由现金流　　● 项目净现值　　3、 价值　　● 债券的估值　　● 股票的估值　　4、 公司资本成本　　● 股权成本与市场投资组合　　● 贝塔（b）的估计　　● 债务成本　　● 加权平均资本成本（WACC）　　5、 资本结构与公司价值　　● 完全市场中的资本结构与公司价值　　● 课税、财务困境与资本结构　　● 代理问题、信息不对称与资本结构　　第三部分 货币银行和国际金融　　1、 商业银行以及其它金融机构　　● 商业银行的资产和负债业务　　● 商业银行的中间业务和表外业务　　● 商业银行的风险特征　　● 金融体系的构成和功能　　● 各类金融机构的主要功能　　2、 中央银行以及金融监管　　● 中央银行职能和业务　　● 金融监管理论和金融监管措施　　● 巴塞尔协议　　3、 货币需求与供求　　● 货币需求理论　　● 货币供给理论　　● 通货膨胀与通货紧缩　　4、 货币政策　　● 货币政策及其目标　　● 货币政策工具　　● 货币政策的传导机制　　5、 国际收支与国际资本流动　　● 国际收支平衡表和国际收支调节　　● 国际储备　　● 国际资本流动　　● 国际货币体系　　6. 外汇与汇率　　● 汇率与汇率制度　　● 币值、利率与汇率　　● 汇率决定理论　　7. 国际金融市场　　● 外汇期货与期权　　● 货币互换，利率互换，远期利率协议　　● 欧洲货币市场　　四、考试方式与分值　　本科目满分150分，其中，投资学、公司财务和货币银行部分各50分，由清华大学命题，全国统一考试。